編者按：7月1日，南京通達(dá)?？萍脊煞萦邢薰荆ㄒ韵潞喎Q“通達(dá)?！保┦装l(fā)申請(qǐng)將上會(huì)，保薦機(jī)構(gòu)（主承銷商）是海通證券，保薦代表人是沈玉峰、程萬里。

通達(dá)海擬在深交所創(chuàng)業(yè)板公開發(fā)行新股不超過1,150萬股，占發(fā)行后公司總股本的比例不低于25%，擬募集資金100,000.00萬元，其中29,840.10萬元用于“智能化司法辦案平臺(tái)升級(jí)建設(shè)項(xiàng)目”、17,120.20萬元用于“智能化司法服務(wù)平臺(tái)升級(jí)建設(shè)項(xiàng)目”、25,415.79萬元用于“研發(fā)中心建設(shè)項(xiàng)目”、8,377.44萬元用于“營銷網(wǎng)絡(luò)建設(shè)項(xiàng)目”、19,246.47萬元用于“補(bǔ)充流動(dòng)資金”。通達(dá)海本次募資的大頭將用于建筑工程費(fèi)、工程建設(shè)其他費(fèi)用、土地購置費(fèi)及補(bǔ)流。

(資料圖)

據(jù)通達(dá)海招股書，“智能化司法辦案平臺(tái)升級(jí)建設(shè)項(xiàng)目”建設(shè)地點(diǎn)位于南京市鼓樓區(qū)，項(xiàng)目新建辦公用房為智能化司法辦案平臺(tái)的開發(fā)及升級(jí)的相關(guān)人員提供辦公場所，總建筑面積為8,400.00平方米。本項(xiàng)目總投資29,840.10萬元。其中建筑工程費(fèi)4,452.00萬元，工程建設(shè)其他費(fèi)用7,815.62萬元，土地購置費(fèi)3,119.21萬元，合計(jì)15386.83萬元，占比51.56%。

“智能化司法服務(wù)平臺(tái)升級(jí)建設(shè)項(xiàng)目”建設(shè)地點(diǎn)位于南京市鼓樓區(qū)，項(xiàng)目新建辦公用房為智能化司法服務(wù)平臺(tái)的開發(fā)及升級(jí)的相關(guān)人員提供辦公場所，總建筑面積為4,600.00平方米。本項(xiàng)目總投資17,120.20萬元。其中建筑工程費(fèi)2,438.00萬元，工程建設(shè)其他費(fèi)用5,540.07萬元，土地購置費(fèi)2,463.58萬元，合計(jì)10441.65萬元，占比60.99%。

“研發(fā)中心建設(shè)項(xiàng)目”建設(shè)地點(diǎn)位于南京市鼓樓區(qū)，擬新建綜合樓一幢，作為研發(fā)中心投入使用，總建筑面積為2,000.00平方米。本項(xiàng)目總投資25,415.79萬元。其中建筑工程費(fèi)1,120.00萬元，工程建設(shè)其他費(fèi)用13,203.22萬元，土地購置費(fèi)7,417.22萬元，合計(jì)21740.44萬元，占比85.54%。

通達(dá)海3項(xiàng)募投項(xiàng)目——“智能化司法辦案平臺(tái)升級(jí)建設(shè)項(xiàng)目”、“智能化司法服務(wù)平臺(tái)升級(jí)建設(shè)項(xiàng)目”、“研發(fā)中心建設(shè)項(xiàng)目”中建筑工程費(fèi)、工程建設(shè)其他費(fèi)用、土地購置費(fèi)合計(jì)達(dá)47568.92萬元，占本次擬募資額的47.57%。

通達(dá)海本次擬募資額是公司去年?duì)I收的2.22倍，擬募資額遠(yuǎn)超公司各期末總資產(chǎn)。

去年，通達(dá)海經(jīng)營活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額落后凈利，凈現(xiàn)比為0.89。2019年-2021年，通達(dá)海營業(yè)收入分別為24,474.43萬元、33,671.88萬元、45,023.47萬元，銷售商品、提供勞務(wù)收到的現(xiàn)金分別為25,699.98萬元、36,122.16萬元、46,932.58萬元，凈利潤分別為4,317.02萬元、7,818.48萬元、9,881.47萬元，經(jīng)營活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額分別為4,382.00萬元、9,420.71萬元、8,831.09萬元，凈現(xiàn)比分別為1.02、1.20、0.89。

2022年1-3月，通達(dá)海營業(yè)收入為7,856.30萬元，同比增長15.66%；凈利潤為762.00萬元，同比增長2012.03%；經(jīng)營活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額為-8311.28萬元，上年同期為-7,980.24萬元。

報(bào)告期各期，公司營業(yè)收入為主營業(yè)務(wù)收入。通達(dá)海主營業(yè)務(wù)為電子政務(wù)領(lǐng)域的行業(yè)軟件開發(fā)。2019年-2021年，公司最終來源于法院系統(tǒng)的收入占主營業(yè)務(wù)收入的比例分別為94.72%、87.83%及82.75%，其中，直接來源于法院客戶的收入占主營業(yè)務(wù)收入的比例分別為75.76%、61.22%及47.80%。

通達(dá)海去年毛利率下降，但與同行相比，近3年，公司毛利率均為同行最高，遠(yuǎn)超各家同行。2019年-2021年，通達(dá)海綜合毛利率分別為56.49%、58.66%及56.65%，同行業(yè)上市公司綜合毛利率平均值分別為33.19%、31.61%、30.89%，其中華宇軟件綜合毛利率分別為40.70%、34.83%、25.17%，久其軟件分別為32.31%、25.86%、31.31%，榕基軟件分別為37.26%、36.77%、36.87%，中科軟分別為25.17%、28.02%、29.52%，新致軟件分別為30.51%、32.56%、31.60%。

2019年末-2021年末，通達(dá)海的資產(chǎn)總額分別為27,679.69萬元、47,956.26萬元、61,599.86萬元，其中流動(dòng)資產(chǎn)分別為27,160.94萬元、47,160.69萬元、59,181.09萬元，占比分別為98.13%、98.34%、96.07%；負(fù)債總額分別為15,259.73萬元、21,155.90萬元、24,859.04萬元，其中流動(dòng)負(fù)債分別為14,703.43萬元、20,287.01萬元、23,378.90萬元，占比分別為96.35%、95.89%、94.05%。

截至2022年3月末，通達(dá)海的資產(chǎn)總額為55599.50萬元，較2021年末減少9.74%；負(fù)債總額為18096.68萬元，較2021年末減少27.20%。

通達(dá)海擬將本次募資中1.92億元用于補(bǔ)流，但公司報(bào)告期內(nèi)大額分紅及購買理財(cái)產(chǎn)品。

報(bào)告期內(nèi)，通達(dá)海合計(jì)2次股利分配，合計(jì)分紅3856.12萬元。

去年末通達(dá)海銀行理財(cái)產(chǎn)品余額達(dá)2.93億。2019年末-2021年末，通達(dá)海交易性金融資產(chǎn)金額分別為14,886.44萬元、24,609.71萬元及29,263.93萬元，系公司執(zhí)行新金融工具準(zhǔn)則將銀行理財(cái)產(chǎn)品余額從其他流動(dòng)資產(chǎn)重分類至交易性金融資產(chǎn)科目列示。

2019年-2021年，通達(dá)海研發(fā)費(fèi)用分別為5,780.60萬元、7,085.36萬元及9,105.72萬元，研發(fā)費(fèi)用率分別為23.62%、21.04%及20.22%。可比上市公司研發(fā)費(fèi)用率平均值分別為10.79%、11.70%、10.57%。通達(dá)海研發(fā)費(fèi)用主要由研發(fā)人員工資薪酬構(gòu)成，研發(fā)人員薪酬支出分別為5,061.57萬元、6,301.80萬元及8,289.02萬元，占當(dāng)期研發(fā)費(fèi)用的比重分別為87.56%、88.95%及91.03%。

截至招股說明書簽署日，公司擁有發(fā)明專利1項(xiàng)，軟件著作權(quán)99項(xiàng)，軟件產(chǎn)品登記證書30項(xiàng)。公司擁有的唯一發(fā)明專利的名稱為“一種三層應(yīng)用基礎(chǔ)平臺(tái)系統(tǒng)”，申請(qǐng)日為2012年10月18日。

2019年-2021年，通達(dá)海銷售費(fèi)用分別為2,425.41萬元、3,193.45萬元及3,717.12萬元，銷售費(fèi)用率分別為9.91%、9.48%及8.26%。可比上市公司銷售費(fèi)用率平均值分別為5.27%、5.50%、4.96%。報(bào)告期內(nèi)，通達(dá)海計(jì)入銷售費(fèi)用的職工薪酬分別為924.05萬元、1,378.95萬元及1,822.73萬元，占當(dāng)期銷售費(fèi)用的比例分別為38.10%及43.18%及49.04%。

據(jù)通達(dá)海招股書，2019年-2021年，公司子公司、分公司因稅務(wù)申報(bào)延遲、丟失發(fā)票等受到了7起稅務(wù)行政處罰（合計(jì)罰款金額800元）。

記者就相關(guān)問題采訪通達(dá)海，截至發(fā)稿，未獲回復(fù)。

電子政務(wù)領(lǐng)域行業(yè)軟件開發(fā)商擬創(chuàng)業(yè)板募資10億近半用于建樓

通達(dá)海主營業(yè)務(wù)為電子政務(wù)領(lǐng)域的行業(yè)軟件開發(fā)。通達(dá)海主要為法院等客戶提供電子政務(wù)領(lǐng)域的信息化建設(shè)，主要產(chǎn)品或服務(wù)包括：軟件產(chǎn)品開發(fā)、智能終端、技術(shù)服務(wù)、運(yùn)維服務(wù)和平臺(tái)運(yùn)營。此外，公司還基于法院信息化建設(shè)，為其提供配套的司法輔助服務(wù)。

通達(dá)海的控股股東、實(shí)際控制人為鄭建國，鄭建國直接持有公司41.55%的股份，通過南京置益間接控制公司11.41%的股份，合計(jì)控制公司52.96%的股份。

通達(dá)海擬在深交所創(chuàng)業(yè)板公開發(fā)行新股不超過1,150萬股，占發(fā)行后公司總股本的比例不低于25%，擬募集資金100,000.00萬元，其中29,840.10萬元用于“智能化司法辦案平臺(tái)升級(jí)建設(shè)項(xiàng)目”、17,120.20萬元用于“智能化司法服務(wù)平臺(tái)升級(jí)建設(shè)項(xiàng)目”、25,415.79萬元用于“研發(fā)中心建設(shè)項(xiàng)目”、8,377.44萬元用于“營銷網(wǎng)絡(luò)建設(shè)項(xiàng)目”、19,246.47萬元用于“補(bǔ)充流動(dòng)資金”。

據(jù)通達(dá)海招股書，公司擬通過本次“智能化司法辦案平臺(tái)升級(jí)建設(shè)項(xiàng)目”，升級(jí)智能化司法辦案平臺(tái)，進(jìn)一步鞏固公司在法院行業(yè)的地位，促進(jìn)公司持續(xù)發(fā)展。項(xiàng)目建設(shè)地點(diǎn)位于南京市鼓樓區(qū)，項(xiàng)目新建辦公用房為智能化司法辦案平臺(tái)的開發(fā)及升級(jí)的相關(guān)人員提供辦公場所，總建筑面積為8,400.00平方米。本項(xiàng)目總投資29,840.10萬元。其中建筑工程費(fèi)4,452.00萬元，工程建設(shè)其他費(fèi)用7,815.62萬元，土地購置費(fèi)3,119.21萬元，合計(jì)15386.83萬元，占比51.56%。

公司擬通過本次“智能化司法服務(wù)平臺(tái)升級(jí)建設(shè)項(xiàng)目”，升級(jí)智能化司法服務(wù)平臺(tái)，進(jìn)一步鞏固公司在法院行業(yè)的地位，促進(jìn)公司持續(xù)發(fā)展。項(xiàng)目建設(shè)地點(diǎn)位于南京市鼓樓區(qū)，項(xiàng)目新建辦公用房為智能化司法服務(wù)平臺(tái)的開發(fā)及升級(jí)的相關(guān)人員提供辦公場所，總建筑面積為4,600.00平方米。本項(xiàng)目總投資17,120.20萬元。其中建筑工程費(fèi)2,438.00萬元，工程建設(shè)其他費(fèi)用5,540.07萬元，土地購置費(fèi)2,463.58萬元，合計(jì)10441.65萬元，占比60.99%。

公司擬通過本次“研發(fā)中心建設(shè)項(xiàng)目”，提升自身技術(shù)水平，加強(qiáng)科研能力，為公司業(yè)務(wù)的發(fā)展提供技術(shù)支持。項(xiàng)目建設(shè)地點(diǎn)位于南京市鼓樓區(qū)，擬新建綜合樓一幢，作為研發(fā)中心投入使用，總建筑面積為2,000.00平方米。本項(xiàng)目總投資25,415.79萬元。其中建筑工程費(fèi)1,120.00萬元，工程建設(shè)其他費(fèi)用13,203.22萬元，土地購置費(fèi)7,417.22萬元，合計(jì)21740.44萬元，占比85.54%。

通達(dá)海3項(xiàng)募投項(xiàng)目——“智能化司法辦案平臺(tái)升級(jí)建設(shè)項(xiàng)目”、“智能化司法服務(wù)平臺(tái)升級(jí)建設(shè)項(xiàng)目”、“研發(fā)中心建設(shè)項(xiàng)目”中建筑工程費(fèi)、工程建設(shè)其他費(fèi)用、土地購置費(fèi)合計(jì)達(dá)47568.92萬元，占本次擬募資額的47.57%。

通達(dá)海本次發(fā)行的保薦機(jī)構(gòu)（主承銷商）是海通證券，保薦代表人是沈玉峰、程萬里。

去年?duì)I收4.5億凈現(xiàn)比低于1

去年，通達(dá)海經(jīng)營活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額落后凈利，凈現(xiàn)比為0.89。2019年-2021年，通達(dá)海營業(yè)收入分別為24,474.43萬元、33,671.88萬元、45,023.47萬元，銷售商品、提供勞務(wù)收到的現(xiàn)金分別為25,699.98萬元、36,122.16萬元、46,932.58萬元，凈利潤分別為4,317.02萬元、7,818.48萬元、9,881.47萬元，經(jīng)營活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額分別為4,382.00萬元、9,420.71萬元、8,831.09萬元，凈現(xiàn)比分別為1.02、1.20、0.89。

2022年1-3月，通達(dá)海營業(yè)收入為7,856.30萬元，同比增長15.66%；凈利潤為762.00萬元，同比增長2012.03%；經(jīng)營活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額為-8311.28萬元，上年同期為-7,980.24萬元。

公司預(yù)計(jì)2022年1-6月可實(shí)現(xiàn)營業(yè)收入16,000萬元至20,000萬元，同比增長9.54%至36.92%；預(yù)計(jì)可實(shí)現(xiàn)凈利潤1,750萬元至2,100萬元，同比變動(dòng)112.40%至154.88%。

報(bào)告期分紅3856萬

報(bào)告期內(nèi)，通達(dá)海合計(jì)2次股利分配，合計(jì)分紅3856.12萬元。

2019年9月19日，根據(jù)公司股東會(huì)決議，決定分配股利9,784,173.20元。

2020年1月18日，根據(jù)公司股東會(huì)決議，決定分配股利28,776,980.00元。

去年末銀行理財(cái)產(chǎn)品余額2.93億

2019年末-2021年末，通達(dá)海交易性金融資產(chǎn)金額分別為14,886.44萬元、24,609.71萬元及29,263.93萬元，系公司執(zhí)行新金融工具準(zhǔn)則將銀行理財(cái)產(chǎn)品余額從其他流動(dòng)資產(chǎn)重分類至交易性金融資產(chǎn)科目列示。

通達(dá)海招股書表示，報(bào)告期內(nèi)，隨著公司經(jīng)營業(yè)績的增長帶動(dòng)經(jīng)營活動(dòng)現(xiàn)金持續(xù)流入以及投資者投入資本增加，公司貨幣資金增加，為提高資金利用率，公司將部分暫時(shí)閑置資金用于購買銀行理財(cái)產(chǎn)品。

今年3月末總資產(chǎn)5.56億總負(fù)債1.81億

2019年末-2021年末，通達(dá)海的資產(chǎn)總額分別為27,679.69萬元、47,956.26萬元、61,599.86萬元，其中流動(dòng)資產(chǎn)分別為27,160.94萬元、47,160.69萬元、59,181.09萬元，占比分別為98.13%、98.34%、96.07%。

2019年末-2021年末，通達(dá)海的負(fù)債總額分別為15,259.73萬元、21,155.90萬元、24,859.04萬元，其中流動(dòng)負(fù)債分別為14,703.43萬元、20,287.01萬元、23,378.90萬元，占比分別為96.35%、95.89%、94.05%。

2019年末-2021年末，通達(dá)海的資產(chǎn)負(fù)債率（母公司）分別為54.15%、43.05%、40.14%，流動(dòng)比率分別為1.85、2.32、2.53，速動(dòng)比率分別為1.62、2.12、2.38。

截至2022年3月末，通達(dá)海的資產(chǎn)總額為55599.50萬元，較2021年末減少9.74%；負(fù)債總額為18096.68萬元，較2021年末減少27.20%。

8成以上主營業(yè)務(wù)收入最終來源于法院系統(tǒng)

2019年-2021年，通達(dá)海分別實(shí)現(xiàn)主營業(yè)務(wù)收入24,474.43萬元、33,671.88萬元及45,023.47萬元。

通達(dá)海主營業(yè)務(wù)為電子政務(wù)領(lǐng)域的行業(yè)軟件開發(fā)。報(bào)告期內(nèi)，公司最終來源于法院系統(tǒng)的收入占主營業(yè)務(wù)收入的比例分別為94.72%、87.83%及82.75%，其中，直接來源于法院客戶的收入占主營業(yè)務(wù)收入的比例分別為75.76%、61.22%及47.80%。

據(jù)通達(dá)海招股書，法院整體的信息化發(fā)展戰(zhàn)略對(duì)公司的經(jīng)營狀況及業(yè)務(wù)發(fā)展產(chǎn)生較大的影響，公司若不能通過技術(shù)創(chuàng)新、服務(wù)提升等方式滿足客戶提出的業(yè)務(wù)需求或者因?yàn)閲艺咦兓瘜?dǎo)致法院客戶的需求發(fā)生變化，可能影響其對(duì)公司產(chǎn)品的需求，或未來國家產(chǎn)業(yè)政策或行業(yè)扶持力度出現(xiàn)重大變動(dòng)，對(duì)電子政務(wù)行業(yè)的產(chǎn)業(yè)政策發(fā)生不利變化，將可能導(dǎo)致公司的市場環(huán)境和發(fā)展空間發(fā)生變化，進(jìn)而影響公司的經(jīng)營業(yè)績。

近3年綜合毛利率甩同行

通達(dá)海去年毛利率下降，但與同行相比，近3年，公司毛利率均為同行最高，遠(yuǎn)超各家同行。

2019年-2021年，通達(dá)海綜合毛利率分別為56.49%、58.66%及56.65%，同行業(yè)上市公司綜合毛利率平均值分別為33.19%、31.61%、30.89%，其中華宇軟件綜合毛利率分別為40.70%、34.83%、25.17%，久其軟件分別為32.31%、25.86%、31.31%，榕基軟件分別為37.26%、36.77%、36.87%，中科軟分別為25.17%、28.02%、29.52%，新致軟件分別為30.51%、32.56%、31.60%。

據(jù)通達(dá)海招股書，公司綜合毛利率高于可比公司平均值，主要原因系公司在產(chǎn)品收入結(jié)構(gòu)方面與可比公司存在差異，相比可比公司，公司收入規(guī)模相對(duì)較小，且主要來源于高毛利率的軟件產(chǎn)品開發(fā)收入，故公司綜合毛利率較高。

2019年-2021年，通達(dá)海軟件產(chǎn)品開發(fā)毛利率分別為64.27%、70.95%、66.81%，可比公司類似業(yè)務(wù)毛利率平均值分別為54.23%、54.51%、50.72%。

通達(dá)海招股書表示，公司軟件產(chǎn)品開發(fā)的毛利率高于中科軟及新致軟件，低于久其軟件，與華宇軟件及榕基軟件相近似。

研發(fā)費(fèi)用9成為工資薪酬僅擁有1項(xiàng)發(fā)明專利

2019年-2021年，通達(dá)海研發(fā)費(fèi)用分別為5,780.60萬元、7,085.36萬元及9,105.72萬元，研發(fā)費(fèi)用率分別為23.62%、21.04%及20.22%。可比上市公司研發(fā)費(fèi)用率平均值分別為10.79%、11.70%、10.57%。

據(jù)通達(dá)海招股書，公司研發(fā)費(fèi)用率高于可比公司平均水平，主要原因系：相對(duì)于可比公司，公司收入規(guī)模相對(duì)較小，且處于快速發(fā)展階段，故研發(fā)投入及占比相對(duì)較高。

報(bào)告期內(nèi)，通達(dá)海研發(fā)費(fèi)用主要由研發(fā)人員工資薪酬構(gòu)成，研發(fā)人員薪酬支出分別為5,061.57萬元、6,301.80萬元及8,289.02萬元，占當(dāng)期研發(fā)費(fèi)用的比重分別為87.56%、88.95%及91.03%。

截至招股說明書簽署日，公司擁有發(fā)明專利1項(xiàng)，軟件著作權(quán)99項(xiàng)，軟件產(chǎn)品登記證書30項(xiàng)。公司擁有的唯一發(fā)明專利的名稱為“一種三層應(yīng)用基礎(chǔ)平臺(tái)系統(tǒng)”，申請(qǐng)日為2012年10月18日。

去年銷售費(fèi)用3717.12萬

2019年-2021年，通達(dá)海銷售費(fèi)用分別為2,425.41萬元、3,193.45萬元及3,717.12萬元，銷售費(fèi)用率分別為9.91%、9.48%及8.26%?？杀壬鲜泄句N售費(fèi)用率平均值分別為5.27%、5.50%、4.96%。

據(jù)通達(dá)海招股書，公司銷售費(fèi)用率高于可比上市公司平均值，主要原因系：相對(duì)于可比上市公司，公司收入規(guī)模較小，且正處于快速發(fā)展期，公司為開拓市場，提升公司市場占有率，市場推廣及售后服務(wù)的支出相對(duì)較高，導(dǎo)致銷售費(fèi)用率高于可比公司平均值。

報(bào)告期內(nèi)，通達(dá)海計(jì)入銷售費(fèi)用的職工薪酬分別為924.05萬元、1,378.95萬元及1,822.73萬元，占當(dāng)期銷售費(fèi)用的比例分別為38.10%及43.18%及49.04%。

去年末應(yīng)收賬款余額9423.22萬存貨3068.22萬

報(bào)告期各期末，通達(dá)海應(yīng)收賬款余額分別為5,801.83萬元、7,419.09萬元及9,423.22萬元，應(yīng)收賬款凈額分別為5,222.87萬元、6,474.01萬元及8,026.91萬元，占營業(yè)收入的比重分別為21.34%和19.23%及17.83%。

自2020年1月1日起，通達(dá)海執(zhí)行財(cái)政部修訂的《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第14號(hào)——收入》（財(cái)會(huì)[2017]22號(hào)），將客戶尚未支付合同對(duì)價(jià)，但公司已經(jīng)依據(jù)合同履行了履約義務(wù)，且不屬于無條件（即僅取決于時(shí)間流逝）向客戶收款的權(quán)利，在資產(chǎn)負(fù)債表中列示為合同資產(chǎn)。同一合同下的合同資產(chǎn)和合同負(fù)債以凈額列示，不同合同下的合同資產(chǎn)和合同負(fù)債不予抵銷。

2020年末和2021年12月末，通達(dá)海合同資產(chǎn)賬面凈值分別為1,600.49萬元和3,426.80萬元，主要系應(yīng)收項(xiàng)目質(zhì)保金及運(yùn)維收入等按期間確認(rèn)的應(yīng)收款項(xiàng)。

報(bào)告期各期末，通達(dá)海存貨賬面金額分別為2,994.89萬元、3,889.07萬元及3,068.22萬元，占流動(dòng)資產(chǎn)的比例分別為11.03%、8.25%及5.18%。

報(bào)告期內(nèi)2次增資

報(bào)告期內(nèi)，通達(dá)海共完成2次增資。

2020年7月6日，方煜榮、葛淮良與通達(dá)海簽訂了《增資協(xié)議》，方煜榮、葛淮良以貨幣對(duì)通達(dá)海進(jìn)行增資。2020年9月1日，通達(dá)海就本次增資辦理了工商變更登記。二人增資價(jià)格為20元/股。

此次，通達(dá)海增加股本至3,125萬股，其中方煜榮出資1,875萬元認(rèn)購新增股份93.75萬股，葛淮良出資625萬元認(rèn)購新增股份31.25萬股，溢價(jià)部分計(jì)入資本公積金。

2020年9月1日，訊飛投資、盛元智創(chuàng)、融聚匯納、鼓樓發(fā)展基金、徐景明與通達(dá)海簽訂了《增資協(xié)議》；2020年9月10日，點(diǎn)點(diǎn)貳號(hào)與通達(dá)海簽訂了《增資協(xié)議》。訊飛投資、盛元智創(chuàng)、融聚匯納、鼓樓發(fā)展基金、點(diǎn)點(diǎn)貳號(hào)、徐景明以貨幣對(duì)通達(dá)海進(jìn)行增資。6方增資價(jià)格為23元/股。

此次，通達(dá)海增加股本至3,450萬股，其中訊飛投資出資2,277萬元認(rèn)購新增股份99萬股，盛元智創(chuàng)出資2,070萬元認(rèn)購新增股份90萬股，融聚匯納以2,012.5萬元認(rèn)購新增股份87.50萬股，鼓樓發(fā)展基金出資402.5萬元認(rèn)購新增股份17.50萬股，點(diǎn)點(diǎn)貳號(hào)出資460萬元認(rèn)購新增股份20萬股，徐景明出資253萬元認(rèn)購新增股份11萬股，溢價(jià)部分計(jì)入資本公積金。

2020年9月24日，通達(dá)海就本次增資辦理了工商變更登記。

存在對(duì)賭條款

通達(dá)?？毓晒蓶|鄭建國與訊飛投資、盛元智創(chuàng)、融聚匯納、點(diǎn)點(diǎn)貳號(hào)、鼓樓發(fā)展基金、徐景明等6名投資者簽署的股東協(xié)議存在回購條款?；刭彈l款內(nèi)容顯示，發(fā)生下列情形之一時(shí)，投資方有權(quán)將其持有的通達(dá)海全部或者部分股份按照本協(xié)議約定的條件和條款轉(zhuǎn)讓給控股股東，控股股東承諾受讓投資方持有的通達(dá)海股份：

在2023年9月30日之前，通達(dá)海未能上市。如果通達(dá)海屆時(shí)已經(jīng)正式遞交上市申請(qǐng)，審核期間投資方應(yīng)當(dāng)暫緩行使本條項(xiàng)下規(guī)定的股份轉(zhuǎn)讓請(qǐng)求權(quán)；（2）通達(dá)海及其子公司發(fā)生或者發(fā)現(xiàn)對(duì)其于2023年9月30日之前實(shí)現(xiàn)上市構(gòu)成實(shí)質(zhì)障礙，且按照中國法律相關(guān)規(guī)定無法糾正或通達(dá)海及其現(xiàn)有股東拒絕予以規(guī)范的情形；（3）控股股東離職或違背其不進(jìn)行同業(yè)競爭的承諾；（4）通達(dá)海上市前，控股股東失去對(duì)目標(biāo)公司的實(shí)際控制權(quán)；（5）通達(dá)海、控股股東于《股份認(rèn)購協(xié)議》項(xiàng)下所作出的陳述、聲明和保證等存在虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或重大遺漏；（6）通達(dá)海其他股東提出回購時(shí)。

股東協(xié)議已經(jīng)設(shè)置效力條款，自發(fā)行人IPO申請(qǐng)?zhí)峤恢掌?，回購條款終止不再履行，上述回款條款不會(huì)對(duì)發(fā)行人IPO申請(qǐng)?jiān)斐捎绊憽?/p>

據(jù)通達(dá)海招股書，經(jīng)核查，保薦機(jī)構(gòu)和發(fā)行人律師認(rèn)為：發(fā)行人正在執(zhí)行的協(xié)議中存在對(duì)賭條款，發(fā)行人不作為對(duì)賭條款當(dāng)事人；回購條款不存在可能導(dǎo)致公司控制權(quán)變化的約定；對(duì)賭條款未與市值掛鉤；對(duì)賭條款不存在嚴(yán)重影響發(fā)行人持續(xù)經(jīng)營能力或者其他嚴(yán)重影響投資者權(quán)益的情形，上述對(duì)賭條款情況符合《深圳證券交易所創(chuàng)業(yè)板股票首次公開發(fā)行上市審核問答》中的規(guī)定，不會(huì)對(duì)發(fā)行人產(chǎn)生重大不利影響。

報(bào)告期利用員工個(gè)人卡報(bào)銷費(fèi)用拆借資金給參股公司

報(bào)告期內(nèi)，通達(dá)海存在利用員工劉崇月、潘晶晶二人的個(gè)人卡報(bào)銷費(fèi)用的情況。劉崇月，于1998年6月入職通達(dá)海，自入職后一直擔(dān)任通達(dá)海財(cái)務(wù)部出納職務(wù)。潘晶晶，于2017年7月入職公司子公司江蘇訴服達(dá)，自入職后一直擔(dān)任江蘇訴服達(dá)出納職務(wù)。

2019年-2021年，通達(dá)海通過劉崇月個(gè)人卡收入金額150.84萬元、112.85萬元，支出金額137.73萬元、133.42萬元；通過潘晶晶個(gè)人卡收入金額184.83萬元、34.11萬元，支出金額189.91萬元、38.02萬元。

據(jù)通達(dá)海招股書，報(bào)告期內(nèi)，劉崇月及潘晶晶的個(gè)人卡主要用于公司員工筆記本補(bǔ)貼、差旅報(bào)銷及福利費(fèi)支付、暫借款及備用金使用等目的，整體金額較小且在報(bào)告期逐步規(guī)范，截至2020年末，上述兩張個(gè)人卡已注銷。

報(bào)告期內(nèi)，通達(dá)海存在拆借資金給參股公司遼寧速服達(dá)使用的情況。2019年，拆借給遼寧速服達(dá)的資金合計(jì)67.50萬元。

據(jù)通達(dá)海招股書，遼寧速服達(dá)系公司子公司江蘇訴服達(dá)持股20%的參股公司，成立于2019年7月，主要從事司法輔助服務(wù)業(yè)務(wù)。2019年7月-12月，公司在遼寧地區(qū)的信息化建設(shè)業(yè)務(wù)不斷開展，衍生的客戶司法輔助服務(wù)業(yè)務(wù)較多。司法輔助服務(wù)對(duì)人員數(shù)量要求較高，前期須支付一定的人員薪酬，而此期間，根據(jù)遼寧速服達(dá)的公司章程，其注冊(cè)資本尚未實(shí)繳。為滿足客戶需求，保證上述司法輔助服務(wù)可以盡快開展，公司拆借了部分資金給遼寧速服達(dá)用于創(chuàng)立初期的資金周轉(zhuǎn)。2020年1月以后，隨著遼寧速服達(dá)注冊(cè)資金實(shí)繳陸續(xù)到位，遼寧速服達(dá)于2020年1月22日償還了上述拆借資金，自此未再出現(xiàn)過拆借行為。

3年7起稅務(wù)行政處罰

據(jù)通達(dá)海招股書，報(bào)告期內(nèi)，公司子公司、分公司因稅務(wù)申報(bào)延遲、丟失發(fā)票等受到了7起稅務(wù)行政處罰（合計(jì)罰款金額800元）。

報(bào)告期內(nèi)公司存在如下行政處罰：

（1）北京分公司因未按期申報(bào)城市維護(hù)建設(shè)稅、企業(yè)所得稅、增值稅，國家稅務(wù)總局北京市東城區(qū)稅務(wù)局第一稅務(wù)所于2020年1月10日出具“京東一稅簡罰[2019]6013126號(hào)”《稅務(wù)行政處罰決定書（簡易）》，罰款金額200元。

（2）成都分公司因未按期申報(bào)印花稅，國家稅務(wù)總局成都市武侯區(qū)稅務(wù)局第一稅務(wù)所于2020年11月18日出具“武侯稅一稅簡罰[2020]13720號(hào)”《稅務(wù)行政處罰決定書（簡易）》，罰款金額50元。

（3）廣州分公司因丟失1份增值稅專用發(fā)票，國家稅務(wù)總局廣州市白云區(qū)稅務(wù)局黃石稅務(wù)所于2019年8月20日出具“穗云稅黃石簡罰[2019]150101號(hào)”《稅務(wù)行政處罰決定書（簡易）》，罰款金額100元。

（4）杭州分公司因未按期申報(bào)個(gè)人所得稅等行為，國家稅務(wù)總局杭州市拱墅區(qū)稅務(wù)局于2021年1月25日出具“杭拱稅簡罰[2021]199號(hào)、杭拱稅簡罰[2021]200號(hào)、杭拱稅簡罰[2021]201號(hào)”《稅務(wù)行政處罰決定書（簡易）》，共計(jì)罰款金額200元。

（5）四川訴服達(dá)因未按期申報(bào)個(gè)人所得稅等行為，國家稅務(wù)總局成都市金牛區(qū)稅務(wù)局第一稅務(wù)所于2020年12月2日出具“金牛稅一稅簡罰[2020]4699號(hào)”《稅務(wù)行政處罰決定書（簡易）》，罰款金額50元。

（6）昆明分公司因未按期申報(bào)個(gè)人所得稅、企業(yè)所得稅等行為，國家稅務(wù)總局昆明市西山區(qū)稅務(wù)局福海稅務(wù)分局于2021年4月25日出具“西山福海分稅簡罰[2021]148號(hào)”《稅務(wù)行政處罰決定書（簡易）》，共計(jì)罰款金額200元。

（7）公司控股子公司南京思遠(yuǎn)因未按期申報(bào)印花稅等行為，國家稅務(wù)總局南京市鼓樓區(qū)稅務(wù)局于2019年1月23日出具“鼓稅限改[2019]3389號(hào)”《責(zé)令限期改正通知書》，責(zé)令限期改正，未進(jìn)行罰款。